很多朋友，特别喜欢牛市，因为这个市场好呀，一直涨，什么票子都涨，即使自己不会挑选，但盈利总比亏损要愉悦得多，只是赚的多少的问题，那么有人就问了，股票不是情绪驱动的么？不是资金驱动的么？大家情绪都高涨一点，然后把放银行的资金都拿出来，一起享受牛市，不好么？多赚钱，多开心呀。这个想法很好，但是，这个市场，是不可能让你一直赚钱的，为什么这么说呢？
很简单，首先，个体的心理，是多变的，最为复杂，可以说，有很多傻瓜式的投资者，你对他们进行引导，有效，但是到一定程度，就这些投资者中就会有一部分觉醒过来，所以，在市场上，傻瓜和聪明人的比例，从来都是不断改变的，不断变动的，并且每个时代，每个年代，都不相同，再说，资金，确实是造成股市涨跌的最重要因素之一，但实际上，股市这个池子，已经有了很大的量级，对我们来说，就是个小湖泊，那么，即使有引导，外面的资金，也不可能完全地流入股市之中，现实问题，房子总是要买的吧，消费总是要的吧，保险、银行流动性存款，应付一些突发的开销，对不对，可以吸水，但绝不可能一把抓，那么对股市这个量级来说，流进这个池子的水，不一定像我们想象中那么多。
再者，其实他这里面的资金也是流进流出的，有人卖有人买，才是交易，也意味着，100万买的股票，流入的资金，也就有100万卖出的股票，流出的资金，只不过，这100万买的，如果是池子外的资金，算是新资金，那么100万卖出的这部分资金，叫老资金，它往往不会直接套现，还是会留在股市，只是，重新购买其他的股票而已，所以，新资金往往带来的，不只是购买的股票，标的会上涨，而是联动性地带动市场行情，但,可以想象，这个池子的水，本身是流动的，流入流出，不可能总是净流入，没有那么多持续资金，相反的，一定周期下，股市的资金，还可能净流出市场。
这时候，其实上涨的逻辑，是因为买入的力量多，资金多，然后，卖出的人少，还是以前的市场规模，那么，卖方被吞掉之后，股价连锁上涨，可以去想象，没有卖方，只有买方的情况，涨停了，但等到一定程度，即使资金还是那么多，但因为股价太高了，市场价格偏离价值向上，清醒的投资者，也就会越来越多，这时候卖出的人逐渐多了，买卖双方，就形成另外的平衡，市场，便高股价，但稳定下来了，这时候，往往也是一些获利资金，聪明投资者，这部分离开这个市场的时候了，买方卖方，从流动性池子的角度，就是这样不断波动的。
股市资金流向怎么看
对于单一股票来说股票资金流向和买盘、卖盘有关系，一般统计一个交易日总净流量就是总流入减去总流出。看股票资金流向时一般很多炒股软件都带有这个功能，用户可以根据系统给出的资金流向进行分析。在炒股软件中可以看个股的资金流向，也可以看大盘的资金流向，而且可以看到行业间的资金流动。【拓展资料】股市资金流向是指股市中的资金主动选择的方向。量的角度来看，资金的流向即观察成交量和成交金额，成交量和成交金额在实际操作中是有方向性的买入或卖出。资金流向的判断是分析股市大盘走势及个股操作的关键，但资金流向的判断过程非常复杂，一般通过计算资金流入流出指标来判断资金流向的方向性，并据此进一步预判股票价格走势。资金流入流出指标的计算主要是根据该股票内盘、外盘计算。股票资金流向的判断无论对于分析股市大盘走势还是对于个股操作上，都起着至关重要的作用，而资金流向的判断过程却比较复杂，不容易掌握，通常说的”热点”其实就是资金集中流向的个股，而”板块轮动”其实就是资金流向轮动而产生的盘面效果。从价格角度出发，通过价格变化反推资金流向。股价处于上升状态时产生的成交额是推动股价上涨的力量，这部分成交额被定义为资金流入；股价处于下跌状态时产生的的成交额是推动股价下跌的力量，这部分成交额被定义为资金流出；当天两者的差额即是当天两种力量相抵之后剩下的推动股价上升的净力，定义为当天的资金净流入。从量的角度出发，考察成交单的方向和大小来定义资金流向。根据沪深交易所提供的成交数据，如果单笔成交的成交价在现价之上，即主动性买盘，表明买方的意愿更强烈，该笔成交定义为资金流入；如果单笔成交的成交价在现价之下，即主动性卖盘，表明卖方的意愿更强烈，该笔成交定义为资金流出。另外一方面，根据单笔成交量的大小将主力资金和散户资金加以区分，就可以很好的将机构资金的动向展示给投资者。
股市中资金如何流动？
在股市中，资金常常被比喻成水，水越多水位越高，股市涨得越多，反之则跌得越多。
这个说法我认同，但总感觉有点模糊，没有讲到资金具体是怎么流动的。对于这点我一直有些困惑，到最近才基本想明白了。
相信不少散户也和之前的我一样，有类似的疑问，下面就说说我的理解。
1
股市的交易模式
简化来看，股市中只有两种人：买方、卖方。
假设整个股市只有两个人：买方A，拿着10元；卖方B，拿着1股股票。两人进行交易，就变成：A拿着1股股票；B拿着10元。
这时A、B角色互换，A成为卖方，B成为买方，并再次交易。这个过程不断重复，资金和股票就会不断流动，形成一个最简单的市场。
形成市场的前提是「流动」，只有流动的资金和股票才算是在市场里，即常说的「场内」。有些资金和股票暂时不流动，是在等合适的价格才流动，也是属于场内的。
反之，长期不流动的资金和股票就不算场内。比如股票账户里，只买保本理财不买股票的资金；比如上市公司还没解禁流通的股票。
至于股价涨跌，又和资金流动有什么关系呢？
现实中的股市有多个买方和多个卖方，这就意味着，场内想交易的资金和股票是「变动」的。
举个例子：
有一个股票价格10元，这个价位上有1亿资金想买，这时恰好有1000万股要卖，那么交易价格就是10元，股价不变。
如果同样的情况，要卖的股票「变动」为只有800万股，那么1亿资金买完这些股票还剩2000万，要想继续买这个股票，就必须提高价格（比如11元），才会有更多的股票想卖，这样一交易，股价就上涨了。
反之，下跌也是一样的道理。
也就是说，在股票的某一价位，交易的资金和股票数量有一定的对应关系，如果关系打破（上述卖1000万股变成卖800万股），就会引起股价涨跌。
极端的情况下，买卖双方都对股票非常看好（看衰），愿意买的资金远大于（小于）愿意卖的股票，就会形成一路涨停（跌停）的走势。
2
牛熊市的资金流动
场内的资金和场外是互通的。
资金可以从场外「流入」场内。比如大量散户入市，保险资金入场扫货，外资进场买核心资产，上市公司分红等等。
资金也从场内「流出」场外。比如产生交易费（印花税、佣金、过户费），散户离开股市，上市公司IPO、配股，公司高管减持等等。
所谓牛市，就是资金流入远大于流出，使得场内资金大量增加，而场内的股票数量变化不大，自然就会不断推高股票的价格。
到了牛市末期，大量的IPO、配股、减持不断使资金流出股市，聪明的投资投机资金也逐渐离场，到了某一阶段，资金流出大于流入，股市开始下跌，并引发恐慌进一步下跌，这就是熊市了。
3
市值蒸发的幻觉
不少人不了解股市中的资金流动，因此会有这么一个常见的疑问：股市下跌时，总是说市值蒸发了多少亿，这些钱到哪里去了呢？
股票的市值源于股票的价格，而股价只是资金交易的根据，并不是真正的资金流动。
比如一个上市公司，市值1000亿，股价10元，某一天只有一次交易，价格为9元，买方花了900元从卖方手里买了100股。这时资金流动只有900元，但公司的市值却变成了900亿，蒸发了100亿！
所谓蒸发的市值，是一个通过股价计算出的结果，和资金流动没什么关系。市值的涨跌，本质上代表人们对公司价值的看法发生了「变化」。
股市里的资金不会凭空变少或变多，只是流动到别的地方，从股票的买方流到卖方，在场内场外来回流动。
每一轮的牛熊周期，本质上都是社会资金的大流动。要让资金流到自己这里，只能不断进化变强啦。
